展，在他主持下，港英政府制定了一个较完善的中区重建计划，以及广九铁路的兴建和弥敦道的筑成，使沿路地区的市场日渐繁荣起来。此前的九龙，以油麻地最为热闹，工匠和小商人多聚居这里，其余地区，除大角咀建有船坞外，多为零散农村。九龙主干道弥敦道的开辟，带来了一个新的九龙市中心——旺角。
旺角又称芒角、望角。19世纪前期是一些小的村落，村民以种菜栽花、养猪喂鸡鸭等为业。经过弥敦时期的建设，成为九龙有名的华人商业区。街道虽狭窄，但很整齐，商铺密集，以零售业为主，逐渐银行业、保险业、房地产、股票业也十分蓬勃。消费娱乐业也很发达，酒楼、戏院等也相继兴建。
第十三任弥敦在弥敦对九龙新界发展的构思中，认为新界工业的发展关系到香港的前途。弥敦的估计，为以后的事实所证明。
弥敦鼓励发展工业和工业教育，创办香港第一个工程技术训练学校，这间学校后来发展成为香港工学院，再往后与西医书院合并，增设文学院，组成了香港大学。
在1904年，港岛由坚尼地城至筲箕湾的电车线，全线通车，它对香港交通带来革命性的转变，为经济的发展创造了条件。
弥敦在任内，还做了一件重要的事情，就是把水坑口区的娼寮迁往石塘咀营业，从此开始，石塘咀发展成为闻名中外的香港“红灯区”，周围的酒店、饭店、商业都开始发展，至1935年港府决定全面禁娼时，这一地区才开始衰落。
由于经济情况逐渐好转，商业稳定上升，1905年，港英政府税收首次达到1000万元的纪录，到1907年弥敦离港，全港人口突破了40万大关，其中华人达到三十九万五千多人。
一个被认为有作为的总督，为什么任期不满就被调任呢？1993年伦敦出版的韦尔什所著《香港历史》一书中，有过这样一段叙述，可供参考：1905年香港中华总商会计划召开大会，以响应上海等地的抵制美货运动，抗议美国迫害华工；弥敦立即下令禁止，并将一家登载反美漫画的报纸主编驱逐出境。殖民地大臣阿尔弗雷德·利特尔顿鉴于上年英国政府因同意向南非输入契约华工，曾遭到国内舆论猛烈抨击，造成轩然大波，因此他担心弥敦此举可能再次带来麻烦。于是，1907年4月，弥敦被调到南非纳塔尔工作，并减少了薪俸。
修建广九铁路
香港不过弹丸之地，而英国政府向香港的摊派逐年增加，港府本身的开支也越来越大，如果不寻求出路，发展香港经济，港英政府的前景将很艰难。要想发展，任何时候都必须加强与中国内地的联系。弥敦上任不久，就认识到沟通与内地联系的重要性。于是，着手广九铁路兴建的筹划工作，1906年工程便全面展开。
早在1895年，清政府因中日甲午战争失败，取得教训，决定大力发展经济以富国裕民。要发展经济首先需要解决交通闭塞和能源不足的问题，为此决定修建铁路和开发矿产资源。修铁路动辄几百万、几千万两白银，而当时清政府一年的财政收入不过八千万两，因此，利用外资成为不可避免的事情，修铁路主要靠借外债。1898年，清政府设立第一个主管铁路矿山的机构“路矿总公司”，其章程中写进了修铁路借外债，中外合办矿务的内容，成为清政府的重大经济决策。
1899年3月，中英划定新租借地界址后不到十天，英国即提出一份《九广铁路合同》草稿，与清政府协商。《合同》把广九铁路分为二段，香港内一段归港英当局修建，中国内地一段由清政府修建。《合同》草稿规定：清政府向英方借款150万英镑，以铁路作抵押。合同还规定铁路的内地一段，要重金聘用英国总工程师、总管理人员来修建，建造铁路的全部材料也要以高价购买英国的。借款以九折交付，即清政府借100英镑，实际得到90英镑。年息5厘，每年分两次付息，期限50年，铁路未建成前，利息照付，并且可由所借款项中支付利息。按照这个合同，实际上整个铁路的修建完全控制在英国人手中。因为条件如此苛刻，遭到中国广大人民的强烈反对。协商停顿下来。
广州部分商人与澳门葡萄牙商人协商，准备修建广澳铁路以取代广九铁路。1904年11月，中葡双方签订了《广澳铁路合同》。
弥敦一到任，就看准了广九铁路项目。他认识到，这是英国政府一直想解决而没有解决的一个大问题，一旦与清政府达成筑路协议，英国公司将因此得到很多中标机会，清政府将不得不优先向英国要求附有政治条件的贷款，英国的势力范围也将在中国内地得到有效的延伸。为此，弥敦决意要把修路工程协议从葡萄牙人手里夺回来。于是，他通过伦敦照会中国政府：“香港政府希望就广九铁路的一些具体问题与中国政府进行谈判，出于合作的诚意，我们也准备作出必要的让步，希望中国政府能够理解我们的良好动机。”
于是，英国在谈判上作了一些让步，借款改为94折交付，即中国借英国100英镑，实收94英镑，期限改为30年，12年半之后开始还本。其余年息5厘，借款150万英镑，以铁路作抵押，仍然不变。当时，怡和洋行与汇丰银行两家英资洋行联合组成“中英公司”，取得了广九铁路的建筑权。
广九铁路的最初蓝图，是由驻港英军陆军总司令克勒克拟定的。弥敦到任后，因为他是工程师出身，熟悉工程，对以前的筑路方案作了审核修正。制订出新的方案。原来的广九铁路要经过惠州，新方案是过罗湖到深圳，经石龙而达广州，避免了工程上的浪费，缩短了行车时间。铁路全线总长181公里，其中香港区内干线长34公里，由九龙尖沙咀车站至深圳罗湖站。称为广九铁路英段。广东区内干线长147公里，由罗湖至广州火车站。
据白帆先生在“往事只能回味”专栏里记述，弥敦去任不久，1907年8月，广九铁路内地段工程开工，分三段进行，第一段由广州大沙头到仙村；第二段由仙村到横沥；第三段由横沥到深圳。中国著名铁路工程师詹天佑担任顾问，英国人出任总工程师。铁路全线共有大拱桥七座，分别为仙村桥、石厦桥、石滩桥、北江桥、间水桥、石龙东桥和东莞桥。
由于从尖沙咀到罗湖桥畔的一段九龙铁路，由英国人兴建，所以在合同上有“各归各办”的规定，这段九龙铁路，就是广九铁路香港段了。
兴建香港段铁路的资金，采用发行公债方式筹集。1906年7月26日开始建造，最大工程是开凿两座大山的工程。其中狮子山隧道全长近2200米，1911年建成路轨。
1910年，广九铁路将要完成时，英国方面提出通车办法，按照沪宁铁路的办法，提出三点无理要求：①由英方执掌全路行车权力；②英人担任车务总监；③英国公司议定各班火车票价。
为了与英方解决通车问题，清政府设立全国铁路总局，梁士贻出任总局长。关于广九铁路通车谈判，遂由梁士贻担任。由于英方所提要求过于苛刻，谈判历时一年才告完成。清廷邮传部派詹天佑、黄仲良接任粤汉公司。并将粤汉铁路与广九铁路接轨地段交由粤汉公司建筑，并且规定非至黄埔车站建成，粤汉铁路与广九铁路不得接轨通车。
1911年8月14日，广九铁路全线正式通车，中英官员步行至罗湖，主持接轨典礼。10月，又开通广九直通车，由九龙车站和广州车站开出，沿途不上下旅客，分别直达广州和九龙总站。
关于借钱修路开矿政策，一开始清廷内部就有分歧，反对者认为，“借外款则事权全落外人之手”，“华人永无可办之日矣”，是出卖中国主权；而不少有识之士则认为，借债发展工业是中国工业化起步之时的必要之举，是在当时的形势下，不得已的办法。后来，粤汉铁路废约运动兴起后，社会心理开始排斥外国资本，便引起了“收归利权”运动。但经过自办铁路的实践，重新认识到借用外资不可避免，关键在于与外国签订借款合同之际，如何避免主权的损失。
孙中山先生曾经对此做过分析，他说，“从前借债筑路，或以盐务抵押，或以厘金抵押，或以关税抵押，或以所修之铁道抵押，故路虽筑成，而利权已入他人之手。从前一般人民多反对借债修路之事，探其实际，非真反对借债修路，系反对条件不善，丧失国权也。”他又提出：“满清借债修路，其弊病在条约之不善，并非外资即不可借”。他把引进外资兴筑铁路，作为他整个经济政策的核心，打算在10年之内，大借外债，建成10万公里铁路。
继续歧视华人
弥敦上任后，继续以前港督的做法，依然歧视香港中国居民。
在香港的一部分外籍人士，由于殖民统治制度形成的民族偏见，历来歧视华人。港英当局订有许多限制和歧视华人的条例和制度。对于这些民族歧视，华人强烈不满，并且一直坚持反抗。虽然经过华人的团结与斗争，争得了一些基本的权利，但是这种殖民统治形成的种族歧视仍然没有停止。英国人所办学校，向来不准中国儿童入学。也不准许英国儿童与中国儿童接触。1902年，华商何东捐巨款在九龙尖沙咀建造一所小学，声明该小学不分种族和信仰招收学生，然而建成后香港当局却强迫该所学校让出，作为英国儿童的专用学校，而由港府另外划出油麻地一块地方，建立一座华人学校。
弥敦时期的1904年，港岛人口达到361206人，其中华人占了342306人，比1901年增加6万人。港岛华人居住区也迅速发展扩大，逐步渗入欧洲人住宅区，而欧洲人则逐步从半山区退居山顶区。立法局为了限制华人向山顶区发展，借口公共卫生问题，特别通过山顶区保留条例，将山顶区划为清一色欧洲人住宅区，不许华人往上发展。九龙半岛原是华人